Вы обратились к нам потому, что хотите привлечь инвестиционные средства в принадлежавший Вам действующий бизнес. Выберете, пожалуйста, путь, по которому Вы пройдете вместе с нами для осуществления этой цели.

      Следует отличать прединвестиционные процедуры, которых придерживаются инвесторы при осуществлении портфельных инвестиций в акции предприятия через организованные фондовые площадки и при осуществлении прямой инвестиции. В первом случае о привлекательности акций предприятия инвестор делает вывод исходя из публичной информации и деловой репутации предприятия. Во втором случае инвестор осуществляет процедуру проверки должной добровестности ("due diligence") непосредственно на предприятии. Для осуществления данной процедуры обычно привлекаются высокопрофессиональные консалтинговые компании, имеющие в своем составе аудиторов, финансовых аналитиков, юристов, бизнестехнологов. Именно в результате совместной работы такой группы специалистов может быть сформировано реальное представление о финансовом состоянии предприятия и его перспективах, а следовательно и инвестиционной привлекательности. По результатам "due diligence" формируется отчет и заключение экспертов, который и помогает инвестору принять решение о инвестиции. В отечественной практике значительная часть времени консультантов идет на сбор и систематизацию информации о предприятии. Объем анализируемой информации достаточно велик.

Перечень документов, запрашиваемых нашими специалистами при проведении "due diligence"

Организационно - правовые документы

• Свидетельство о государственной регистрации предприятия
• Справка из органа статистики о постановке на учет
• Свидетельство плательщика налога (НДС, единый налог)

• Справка из Пенсионного фонда, фонда занятости, фонда социального страхования о постанове на учет

• Устав, Учредительный договор предприятия (с изменениями и дополнениями)

• Реестр акционеров на дату начала «due diligence»

• Доверенности (или любые другие аналогичные соглашения) на передачу права голоса на собрании акционеров (учредителей) зарегистрированные Правлением

• Доверенности (или любые другие аналогичные соглашения) на передачу права голоса на собрании акционеров (учредителей), выданные на должностных лиц Предприятия

• Выписки за последний год по счетам акционеров, которые владеют 10 и более процентов акций предприятия на дату начала «due diligence»

• Положения о Наблюдательном совете (Совете директоров), Правлении (Дирекции), Ревизионной комиссии

Органы управления и персонал

• Состав Наблюдательного совета (Совета директоров), Правления (Дирекции), Ревизионной комиссии

• Протоколы заседаний Наблюдательного совета (Совета директоров), Правления (Дирекции), Ревизионной комиссии за последние 3 года

• Протоколы собрания акционеров (учредителей) за последние 3 года

  Штатное расписание (Общая информация о сотрудниках: количество (штатных и внештатных), рабочее время и уровень заработной платы, система стимулирования труда)

• Детальная информация о ключевых управляющих: имя, адрес, возраст, опыт, должность, описание должностных обязанностей в компании, зарплата и система стимулирования. Копии контрактов с менеджерами.

• Справка про миграцию кадров за последние 3-5 годов по категориям работников.

• Структура управления предприятием. Полная организационная схема компании, детальное описание внутренних действующих структур с учетом следующего: кто планирует, контролирует, выполняет функции, анализирует их результаты, а также, какие управленческие решения и действия обычно принимаются;

• Материалы о правилах и процедурах, принятых на предприятии, материалы и документы (соглашения) по найму сотрудников, политика в области повышения квалификации;

По предприятиям, инвестиции в которые учитываются по методу участия в капитале

• Свидетельство о государственной регистрации

• Устав, Учредительный договор предприятия (с изменениями и дополнениями)

• Реестр акционеров на дату начала проверки «due diligence»

• Баланс на дату начала проверки «due diligence»

• Отчет о прибылях и убытках на дату начала проверки «due diligence»

• Отчет о движении денежных средств на дату начала проверки «due diligence»

• Отчет об изменении капитала на дату начала проверки «due diligence»

Инвестиции в ценные бумаги (за исключением векселей) и корпоративные права (которые не учитываются по методу участия в капитале)

• Договора на осуществление данных инвестиций

• Информация о последних котировках ценных бумаг на организованных фондовых площадках

• Информация о публичном размещении ценных бумаг (при приобретении их на первичном рынке)

Финансовая отчетность (за последние 3 года) и налоги

• Приказ об учетной политике
• Баланс
• Отчет о прибылях и убытках
• Отчет о движении денежных средств
• Отчет об изменении капитала
• Декларации по НДС

• Декларации по налогу на прибыль (расчет единого налога, если предприятие - плательщик единого налога)

• Корреспонденция с налоговыми органами касательно вопросов налогообложения (в том числе налоговые уведомления и требования);

• Акты комплексных и тематических налоговых проверок предприятия за последние 6 лет

• Аудиторские отчеты;

• Первичная финансовая информация (бухгалтерские книги и счета), включая информацию в автоматизированных системах бухгалтерского учета:

• План бухгалтерских счетов аналитического учета

Земельный участок

• Копия Акта про право пользования (собственности) земельным участком
• Справка расчет земельного налога

Основные средства

• Копия свидетельства про право собственности на объекты недвижимости

• Инвентаризационная опись основных средств (группы I,II,III) с определением инвентарного номера, года ввода в эксплуатацию, балансовой и остаточной стоимости

• Технический паспорт предприятия, материалы БТИ, паспорта машин и оборудования. Проектно-сметная документация.

• Данные про проведенные ремонты (год, перечень работ), справка про затраты на проведение ремонта

• Данные про проведенные ремонты (год, перечень работ), справка про затраты на проведение ремонта

• Справка про выполненные объемы, затраченные средства на незавершенное строительство (по годам) Копии актов ввода в эксплуатацию объектов недвижимости и оборудования

• Договора на аренду Предприятием ( предоставление Предприятию в оперативный лизинг) объектов недвижимости, оборудования с расшифровкой осуществленных взаиморасчетов, Актами приема-передачи объекта аренды

• Договора финансового лизинга, заключенные предприятием в качестве лизингодателя

• Договора на предоставление Предприятием в аренду (в оперативный лизинг) объектов недвижимости, оборудования с расшифровкой осуществленных взаиморасчетов, Актами приема-передачи объекта аренды

Нематериальные активы

• Расшифровка нематериальных активов предприятия ( с указанием вида и остаточной стоимости)

• Копия свидетельства про регистрацию нематериальных активов (товарных знаков и т.д.)

• Договора на право пользования предприятием нематериальными активами

• Договора франчайзинга

• Договора на право пользования нематериальными активами, предоставленное предприятием

По оборотным активам

• Расшифровка статей товарных и сырьевых запасов с указанием их балансовой стоимости, количества в натуральном измерении и места хранения

• Расшифровка дебиторской задолженности с указанием дебиторов, содержания сделки, сроков погашения. По просроченной задолженности указать размер начисленных штрафных санкций.

• Перечень расчетных счетов в банках, выписки по расчетным счетам за последний 1 год

• Копии векселей, учтенных предприятием и находящихся в портфеле, Договора на их приобретение.

Долговые обязательства

• Кредитные договора, заключенные предприятием на протяжении последних 3 лет

• Договора залога, заключенные предприятием на протяжении последних 3 лет

• Копии векселей, выпущенных и непогашенных предприятием. Документы (в том числе и договора), подтверждающие получение товаров и услуг, в счет оплаты которых данные векселя были выписаны.

• Расшифровка кредиторской задолженности предприятия с указанием кредиторов, содержания сделки, сроков погашения. По просроченной задолженности указать размер начисленных штрафных санкций.

• Договора финансового лизинга, заключенные предприятием в качестве лизингополучателя

Забалансовые обязательства и требования

• Договора учета (покупки) и копии векселей, приобретенных и проданных предприятием на протяжении 3-х последних лет

• Гарантии, поручительства (в том числе и вексельные) выданные компанией на протяжении 3-х последних лет

• Гарантии, поручительства (в том числе и вексельные) выданные в пользу компании третьими лицами на протяжении 3-х последних лет

• Заявления (или другие документы) уведомляющие о невыполнении предприятием обязательств

Страхование

• Действующие договора страхования заключенные в пользу предприятия

• Страховая политика, включая обязательства и страховую политику по отношению к работникам;

Лицензии и разрешения

• Лицензии и разрешения местных, региональных и центральных властей на ведение данного вида деятельности;

• Сертификаты и лицензии на соответствие продукции предприятия требованиям здравоохранения и безопасности, а также на соответствие экологическим требованиям;

• Корреспонденция (переписка) с Государственными органами, контролирующими деятельность предприятия.

Судебные и арбитражные разбирательства

• Иски, возбужденные против предприятия и по инициативе предприятия;

• Корреспонденция (переписка) касательно указанных исков;

• Судебные документы;
• Инкассовые поручения;

• Документы, относящиеся к процедуре банкротства.

Акции и облигации предприятия

• Разрешения на выпуск ценных акций/облигаций и их регистрацию;

• Регистрационные документы, информация о размещении, проспекты эмиссии;

• Переписка с Государственной комиссией по ценным бумагам и фондовому рынку.

Производство и продажи

• Прошлые и настоящие бизнес-планы предприятия;

• Короткое описание технологии производства, технологическая схема производства

• Количество продукции (в натуральном выражении), которое было произведено предприятием за последние пять лет (по кварталам)

• Данные про объемы продаж выпускаемой продукции и предоставляемых услуг за последние 3-5 лет. Указать количество продукции (в натуральном выражении), которое было реализовано за последние пять лет по кварталам.

• Сумму маркетинговых затрат по годам за последние пять лет и основные направления таких затрат. Определенные детали маркетинга, структуры продаж, методов и программ, включая функции торгового персонала, специальные и особые действия по продвижению продукции;

• Примерное количество клиентов компании и список клиентов, дающих более 5% от общего дохода компании

Отдельные документы

• Лицензионные, патентные, агентские, дистрибьюторские, торговые и другие соглашения;

• Договора на поставки, на покупку/продажу активов, подряда, на оказание консультационных услуг и другие действующие соглашения;

• Предоставленные доверенности (корреспонденция) от лица компании и в отношении компании